Sie verdienen über 100k € pro Jahr. Der Spitzensteuersatz frisst 42% Ihres nächsten Euros, plus Soli. Hier zeigen wir, warum Betongold für Sie meist die rentabelste Anlage bleibt, mit konkretem Vergleich gegen Aktien, ETF und Gold.
→ Mit Steuer-DNA-Rechner durchrechnenBetongold ist ein Sammelbegriff für Immobilien als Kapitalanlage, geprägt in den 1990er Jahren als Reaktion auf instabile Aktienmärkte. Der Vergleich zu Gold ist nicht zufällig: Beide gelten als physische Sachwerte, krisenfest, inflationsresistent. Im Unterschied zu Gold liefert Betongold aber laufende Mieteinnahmen, ist fremdfinanzierbar und steuerlich begünstigt.
Für Hochverdiener mit Spitzensteuersatz ist Betongold der einzige Asset-Typ, bei dem der Staat über AfA-Abschreibung mitzahlt. Bei einer 400.000 € Wohnung sind das schnell 8.000 € steuerlich absetzbare Abschreibung pro Jahr, das spart 3.360 € Steuern direkt im Spitzensteuersatz.
Annahmen: 100.000 € Eigenkapital, 10 Jahre Anlagehorizont, persönlicher Spitzensteuersatz 42%, Wohnsitz NRW. Was bringt jede Anlageklasse netto über 10 Jahre?
| Anlageklasse | Brutto-Rendite p.a. | Netto-Rendite (42% Spitzensatz) | 10-J Endwert (100k Start) |
|---|---|---|---|
| Tagesgeld 2% | 2,0% | 1,3% | 113.800 € |
| Bundesanleihen | 2,5% | 1,8% | 119.500 € |
| Gold | 5,2% (10-J-Ø) | 5,2% (steuerfrei nach 1J) | 165.700 € |
| MSCI World ETF | 7,5% (30-J-Ø) | 5,5% (Abgeltungssteuer) | 170.800 € |
| Betongold (eigenfinanziert) | 4,5% | 4,8% (mit AfA-Vorteil) | 159.700 € |
| Betongold (fremdfinanziert, 25% EK) | 4,5% × Hebel | 9-12% effektiv | 298.000 € |
Annahmen: Anlagehorizont 10 Jahre, durchschnittliche Spitzensteuersätze, ohne Inflation. Bei fremdfinanziertem Betongold: 100k EK steuern 400k Objekt, Endwert nach Tilgung & Verkauf.
Wir sind ehrlich, Betongold ist nicht für jeden:
Sammelbegriff für Immobilien als Kapitalanlage. Vergleichbar mit Gold als Sachwert, aber mit laufenden Mieteinnahmen und steuerlicher Abschreibung über AfA. Anders als Gold liefert Betongold Cashflow.
Ja, besonders für Hochverdiener mit 100k+ Einkommen. AfA-Abschreibung und Werbungskosten reduzieren die Steuerlast direkt im 42%-Spitzensteuersatz. Bei 4-5% Mietrendite + 2-3% Wertsteigerung + Steuerersparnis: oft 7-9% Nettorendite, mehr als ETF in vielen Marktphasen.
Bruttomietrendite: gute Lagen 3,5-4,5%, B-Lagen 4-5%, C-Lagen 5-7%. Plus Wertsteigerung: durchschnittlich 2-3% pro Jahr (Bundesschnitt 2010-2025: 4,5%). Plus Steuervorteil über AfA: 25-35% der Bruttomiete im Spitzensteuersatz. Gesamtrendite vor Tilgung: 7-12% p.a. realistisch.
Aktien/ETF: liquider, niedrigere Einstiegshürde, höhere Volatilität, MSCI World 7-8% p.a. seit 1990. Betongold: illiquider, hohe Einstiegshürde, niedrigere Volatilität, fremdfinanzierbar mit Hebel, steuerlich für Hochverdiener attraktiver. Hochverdiener + langer Horizont: Betongold meist bessere Nettorendite. Wer flexibel bleiben will: ETF.
Klumpenrisiko (eine Immobilie = ein Standort), Mietausfall, ungeplante Sanierungskosten, Zinsrisiko bei Anschlussfinanzierung, Rechtsrisiken bei Mietern. Diversifikation über mehrere Objekte und 5-10% Rücklagen mildern die meisten Risiken.
Klassisch 20-30% Eigenkapital plus Kaufnebenkosten (8-15%). Bei 400.000 € Wohnung: 80.000-160.000 € Eigenkapital. Hochverdiener mit gutem Einkommen können oft auch 100% finanzieren, der Cashflow nach Steuern bleibt durch AfA und Spitzensteuersatz oft positiv.
Ihr Einkommen, Ihr Bundesland, Ihr Spitzensteuersatz, in 2 Minuten sehen Sie, ob sich Betongold für Sie persönlich lohnt, und wie viel Sie pro Jahr sparen würden.
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